定义交易所交易基金是追踪某一指数表现的股票,该指数由一组不同的证券组成,让投资者可以将有限的资金分散到多个指数投资选项。它为小投资者提供了他们有兴趣投资的整个行业的风险敞口。
就像共同基金一样,交易所交易基金只有在投资者以长期眼光投资时才会受益。
内容:交易所交易基金(ETF)
交易所交易基金的种类
交易所交易基金可以根据其投资的证券种类、所涉及的风险水平和收益的性质分为不同的类别。
要详细了解每一类ETF,请参阅以下资料:
指数基金
指数基金是对某一市场指数或某一市场子集指数的复制,为投资者提供了以有限的资金投入投资整个或部分市场的机会。
大宗商品交易所交易基金
对黄金、股票、债券、房地产甚至现金等大宗商品交易感兴趣的投资者可以购买大宗商品etf。
大宗商品ETF依赖于市场上特定商品的价格并随其波动。另一种选择是大宗商品股票ETF,它投资于特定大宗商品所有生产商的总份额。
股票基金
股票etf也被称为股票etf。这些etf通常跟踪由不同股票组合组成的指数的表现。
债券基金
投资者投资稳定投资组合的目标可以通过债券ETF实现。这是一种ETF股票,由各种固定收益证券或债券(如政府债券)组成,为投资者带来固定收入。
外汇基金
外汇ETF是最重要的交易所交易基金之一。在这只ETF中,个人投资者也有机会投资并跟踪一种特定的外币或多种外币的组合。它有助于从短期或长期的汇率波动中获得回报。
积极管理基金
这些etf由基金经理选择的证券组成。积极管理etf的股票在美国国家证券交易所(NSE)上市。它是为了方便每天的股票买卖。
所有这些etf都在美国证券交易委员会(SEC)注册。
杠杆ETF
为了在短期内获得高回报,投资者将资金投入杠杆etf。这些基金专注于通过衍生品和债务提高标的指数的利润。
反向ETF
逆ETF的作用与股票ETF相反,即如果股票ETF的指数持续下跌,其逆ETF的指数就会相应上涨。从而使投资者在做空头寸中获得良好的回报。
国际基金
国际ETF为投资者提供了一个投资全球经济体的机会。它跟踪不同国家的指数,从其他国家的经济增长中获利。
交易所交易票据(ETN)
交易所交易票据是为个人投资者提供部分担保的投资选择。这些债券由银行以优先债券的形式发行,承诺在扣除管理费后向投资者支付一笔相当于指数价值的金额。
风格ETF
这类etf遵循特定的投资风格或市值。它们通常跟踪增长和发展指数,以达到预期的投资目标。
交易所交易基金的优势
对于那些梦想投资由数百只不同股票组成的整个行业或行业的人来说,ETF是一个机会。
投资交易所交易基金的一些显著好处如下:
多样化:交易所买卖基金为投资者提供一个机会,将其资金配置于不同种类的证券,以消除某只股票的亏损风险。它也可以被看作是一种股票对冲策略。
方便: ETF在监管良好的交易入口上市,使追踪某只ETF的表现更为方便。对于新投资者或不熟悉的投资者,交易所门户网站也可以选择投资指数基金。
税收优惠:投资者在交易所交易基金上投资一年以上,无须缴税。然而,对于12个月前赎回的etf,要征收10%的短期资本利得税。此外,交易所交易基金的赎回要收取证券交易税@ 0.25%。
最小的交易费用: ETF的交易成本较其他投资选择相对较低,更适合低预算的投资者。
流动性:与共同基金不同,etf可以按日进行交易,就像股票交易一样。因此,在产生公平回报的同时,也可以保持资金的流动性。
透明度:透过指数及交易入口,可追踪etf的表现。这样就可以通过提供明确的数据和数字来积极管理资金。
套利机会投资者还可以从ETF和期货等交易所指数化的其他投资选项之间的价格波动中获利。这是可能的,因为指数跟踪工具,可以被视为投资者的对冲策略。
交易所交易基金的风险
投资总是有一定的风险作为后盾。交易所交易基金虽然提供了多样化的基金,但也涉及各种各样的风险。这些风险分为以下几类:
- 市场风险:在经济衰退期间,ETF经理有时即使使用交易所交易基金的各种策略来达到预期的目标,也无法确保守势。
- 监管风险: etf结构复杂,信息披露不充分,不符合FSB、BIS和IMF的监管规定。
- 像液体风险: etf的交易是由一些市场创始者支持的,他们在市场中缺乏活跃的交易,因此交易不规律。
- 交易对手风险:交易双方必须履行合同义务,交易是建立在交易双方的货币保证金基础上的,这涉及到风险。
- 错误的风险:在扣除交易费用和ETF的其他费用后,可能会出现与估值相关的错误。
结论
对于那些希望同时投资多个证券但资金有限的人来说,ETF是最合适的选择之一。
证券市场上有各种各样的ETF可供选择,投资者可以从中选择一个以最好的方式满足他的投资目标。
留下一个回复